A GOL Linhas Aéreas Inteligentes (GOLL4) anunciou nesta sexta-feira, 9 de maio de 2025, que seu Conselho de Administração aprovou a submissão de um extenso plano de capitalização de dívidas para deliberação de seus acionistas. A proposta prevê um aumento de capital entre R$ 5,3 bilhões e R$ 19,2 bilhões, mediante a conversão de créditos em novas ações.
O aumento de capital será realizado por meio da emissão de, no mínimo, 3,6 trilhões de ações ordinárias e 430 bilhões de ações preferenciais e, no máximo, 13,1 trilhões de ações ordinárias e 1,5 trilhão de ações preferenciais. O preço de emissão foi fixado em R$ 0,0002857142 por ação ordinária e R$ 0,01 por ação preferencial.
A medida faz parte do plano de reestruturação financeira da companhia no âmbito do Chapter 11 do código de falências americano, processo iniciado em janeiro de 2024. A companhia busca reduzir substancialmente seu passivo consolidado, atualmente em aproximadamente R$ 51 bilhões (US$ 8,7 bilhões).
"O Plano proporcionará que o passivo consolidado da Companhia seja materialmente reduzido, com a expectativa de que uma parcela de US$ 2,7 bilhões será convertida em ações, por meio do Aumento de Capital", informou a GOL no fato relevante. Esta ação alinha-se com a estratégia previamente anunciada de reduzir significativamente seu endividamento através da conversão de dívida em capital.
A proposta será avaliada em assembleia geral extraordinária convocada para 30 de maio de 2025. O aumento de capital está condicionado à confirmação do Plano pelo Juízo do Chapter 11, o que a empresa espera que ocorra até o final de maio, com efetivação prevista para a primeira quinzena de junho, seguindo o cronograma revisado anunciado anteriormente para sua saída do processo de recuperação judicial.
A GOL destacou que os valores atribuídos à empresa nos laudos de avaliação elaborados para fundamentar o preço das ações "refletem o fato de o montante total da dívida da Companhia ser substancialmente superior ao valor de seu patrimônio". Atualmente, a empresa possui patrimônio líquido negativo de R$ 27,7 bilhões, situação que se agravou após a companhia registrar prejuízo de R$ 5,1 bilhões no quarto trimestre de 2024.
Será assegurado aos acionistas o direito de preferência para subscrição das novas ações, nos termos da legislação vigente. A empresa informará os procedimentos para exercício desse direito após a reunião do Conselho de Administração que determinará o montante efetivo do aumento de capital.
