A Rede D'Or São Luiz (RDOR3) anunciou nesta quarta-feira, 16 de abril de 2025, a venda de sua participação de 41% na GSH Corp Participações S.A. para a George Holding S.A., empresa controlada por fundos geridos pela CVC Capital Partners. A transação contempla um valor total de firma de R$1,58 bilhão, sujeito a ajustes de dívida líquida.

A GSH Corp é uma plataforma gestora de soluções nos segmentos de hemoterapia, terapia celular e de medicina nuclear. A operação prevê que a CVC Capital Partners adquirirá 98,5% do capital social da GSH, sendo que a fatia da Rede D'Or corresponde a 41% desse total.

Segundo o fato relevante divulgado pela companhia, o pagamento será realizado em três etapas: 70% do valor na data de fechamento da operação, 23,5% em uma parcela futura a ser paga no segundo aniversário do fechamento, e 6,5% em uma parcela variável e contingente, também prevista para dois anos após o fechamento, dependendo do atingimento de métricas de desempenho.

Após a conclusão da transação, a GSH continuará prestando serviços aos hospitais da Rede D'Or por meio de contratos de longo prazo, que incluirão regras de níveis de serviço (SLAs) e outras condições usuais para acordos desta natureza. Esta estrutura garante a continuidade dos serviços especializados para a rede hospitalar.

A conclusão da operação ainda está sujeita à aprovação do Conselho Administrativo de Defesa Econômica (CADE) e outras condições precedentes habituais em transações deste porte. A Rede D'Or não divulgou estimativas para a conclusão do processo de aprovação regulatória.

Esta movimentação representa mais um passo na estratégia de gestão de portfólio da Rede D'Or, que vem ajustando suas operações para focar em seus segmentos principais de atuação no setor hospitalar brasileiro. Recentemente, a companhia também concluiu uma joint venture com a Atlântica Hospitais, demonstrando sua contínua reorganização de ativos. Vale destacar que a empresa mantém uma sólida posição financeira, tendo aprovado a distribuição de R$ 400 milhões em JCP aos acionistas no mês passado.