A Hapvida (HAPV3) anunciou em 22 de julho de 2024 que assinou um memorando de entendimentos com a Riza Gestora de Recursos para o custeio de dois novos hospitais na modalidade Build to Suit (BTS). Os imóveis serão construídos nas cidades do Rio de Janeiro e de São Paulo, estando em fase final de negociação pela companhia.
A transação prevê um montante inicial de R$ 300 milhões, a ser utilizado para a aquisição dos terrenos em negociação. Adicionalmente, a Riza captará até R$ 300 milhões extras, no regime de melhores esforços, para o desenvolvimento integral das obras dos BTS, totalizando R$ 600 milhões.
Segundo a Hapvida, essa iniciativa está alinhada com sua estratégia de ser uma empresa "asset light", otimizando a alocação de capital para o negócio e possibilitando a aceleração de outros projetos assistenciais previstos no plano de investimentos de 2024 e 2025.
Os principais termos da transação incluem um cap rate de 9,5% ao ano até a conclusão dos BTS, conforme o fluxo de desembolso da Riza. Após a entrega dos imóveis, esse percentual cairá para 9% ao ano, reajustado anualmente pelo IPCA. O prazo de locação será de 20 anos, com opção de renovação por mais 20 anos. Além disso, haverá uma opção de compra em períodos e condições pré-determinados.
A conclusão da transação depende do cumprimento de certas condições precedentes, como a conclusão satisfatória da diligência dos ativos e a aprovação pelo comitê de investimentos da Riza. A Hapvida manterá seus acionistas e o mercado informados sobre novos desdobramentos relevantes.
